В Америке много говорили о негативных последствиях постоянно растущего госдолга США, который сейчас превышает уже 33 трлн долларов и продолжает быстро расти. Госдолг США делится на внутригосударственный долг и публичный долг. Государственный долг США классифицируется как внутригосударственный долг и государственный долг.
Госдолг США побил рекорд в $34 трлн – как это повлияет на курс доллара
При этом минфин США обязан постепенно выкупать облигации, а также он регулярно платит по ним процент. US National Debt Clock: Real Time U.S. National Debt Clock. Государственный долг США на 45 процентов является внешним долгом и номинирован в долларах США — первой в мире валюте по объёму валютных резервов и денежных операций. Из чего состоит государственный долг США и зачем увеличили его потолок?
Госдолг США: все, что нужно знать
кому США должны, они всем прощают. Zhukoffinance про Доллар США, USDRUBF, Si-12.22. надо спросить у тех кто скупал облигации госдолга сша, и пусть ответят и перед народом, и юридически, за разбазаривание народных средств! Государственный долг США — это задолженность государства перед внешними и внутренними кредиторами. Объем госдолга США впервые в истории превысил отметку в 32 трлн долларов, свидетельствуют данные Минфина государства. кому США должны, они всем прощают.
Госдолг США будет расти на $5,2 млрд ежедневно следующие 10 лет. Но это медленнее, чем сегодня
Госдолг США является эталонным: Минфин регулярно его обсуживает, обеспечивая статус самого надёжного финансового инструмента. Госдолг США: «всем, кому должен, — прощаю». составил госдолг США на конец 2021 г. Страна занимает 10-е место в мире по этому показателю. Госдолг США растет стремительно из-за необходимости покрывать резкий рост бюджетного дефицита, который во многом связан с увеличением стоимости обслуживания существующего госдолга США. Объясняем, что такое госдолг, почему он постоянно растет и говорит ли это о скором крахе американской экономики.
Госдолг Штатов за одни сутки вырос на сумму, которая больше суверенного долга России
Внешний долг США неуклонно растет. Сегодня он составляет свыше четверти всего ВВП планеты (22,4 ), производимого всеми странами мира. Читайте также: ВВП США по годам Внешний долг США ФРС США: «количественное смягчение» экономики (QE 1 – QE 4). По сути, США сможет списать эти долги, а держатели этого госдолга, в общем-то, ничего не получат, это все превратится в ноль. Разогнавшийся совокупный долг США на текущий момент составляет 34,685 трлн долларов. Рост государственного долга США не просто опасен, но фактически уже обрёк их экономику на неминуемый дефолт на горизонте ближайших 10 лет, считает. Размер внешнего долга и государственного долга США.
Денежный манёвр: почему Китай продолжает сокращать вложения в госдолг США
Мало, что может помочь повторному избранию Дональда Трампа на пост президента в 2024 году больше, чем дефолт США в 2023 году. Независимо от политических убеждений, многие американцы будут винить нынешнюю правящую партию, Демократов, в приведении страны к дефолту. Это окажет серьезнейшее влияние как на будущие выборы, так и на политическую жизнь в стране в целом на многие годы вперед. И хотя все эти сценарии рисуют пугающую картину того, что может произойти в случае, если США допустят дефолт по своим долгам, важно помнить, что никто не знает будущее наверняка.
Вот как на эту тему высказался Уоррен Баффетт на последнем ежегодном собрании акционеров Berkshire Hathaway: «Очень сложно представить, как мы восстановимся после того, как люди потеряют веру в свою валюту... За этим могут последовать самые разные события. Я не могу их предсказать - и никто другой не может.
Но я знаю, что они не будут радужными». Далее, после того, как мы рассмотрели потенциальные последствия наступления дефолта в США, давайте вспомним, что произошло с теми странами, которые ранее уже объявляли дефолт по своим госдолгам. Что происходило в других странах, которые объявляли дефолт в прошлом?
Чтобы лучше понять, что может произойти, если США все-таки допустят дефолт по своим обязательствам, давайте рассмотрим, что происходило в других странах, которые уже проходили этот путь. Наиболее распространенными последствиями дефолта являются: Намеренное снижение стоимости валюты. Когда страна не может выплатить свои долги, наиболее простым и очевидным решением для нее является выпуск большого количества новых денег для выплаты долга.
К сожалению, этот процесс обычно приводит к снижению стоимости валюты и влечет за собой резкий рост инфляции. И хотя это является одним из способов избежать дефолта — или, по крайней мере, быстро выйти из него - последствия могут быть довольно плачевными. Когда Россия допустила дефолт по своим государственным долгам в 1998 году, российский рубль потерял более двух третей своей стоимости всего за три недели.
И хотя США, как обладатель мировой резервной валюты, находятся в несколько ином положении, то, что в случае их дефолта произойдет девальвация доллара, не вызывает больших сомнений. Реструктуризация долга. Если после дефолта правительство решает не понижать стоимость своей валюты, то оно обычно переходит к реструктуризации долга.
Существуют два основных способа это сделать: Списание части долга: Часть задолженности списывается, прежде чем начинают возвращать оставшуюся сумму. Реорганизация графика погашения задолженности. В отличие от сокращения долга, которое уменьшает общую сумму обязательства, реорганизация графика погашения снижает процентную ставку и продлевает общий срок погашения.
Как показали исследования, когда согласована чистая стоимость оставшейся суммы долга, сокращение долга и реорганизация графика погашения дают практически одинаковые результаты. Меры жесткой экономии. Когда правительство не может позволить себе продолжать траты на привычном уровне, обычно вводятся меры жесткой экономии - повышение налогов и сокращение расходов.
И хотя это непопулярные меры, не вызывающие всеобщей поддержки среди населения, часто они оказываются необходимы для финансового оздоровления страны. Несмотря на то, что все описанное выше - это типичные последствия дефолта в любой стране, в случае дефолта США, некоторых из них можно будет избежать. И вот почему.
Дело в том, что США являются обладателем мировой резервной валюты, что наглядно показано на диаграмме от Каллена Роше ниже: Несмотря на то, что господство американского доллара за последнее десятилетие немного снизилось, эта валюта все равно является самой используемой в мире, и ни одна другая валюта не может приблизиться даже близко по степени популярности к американскому доллару. Из-за всех этих факторов, возможно, последствия дефолта в США не будут такими катастрофическими, как в других странах. К сожалению, мы не можем утверждать это со всей уверенностью, так как у нас нет исторического прецедента, когда бы обладатель мировой резервной валюты объявил дефолт по своим госдолгам.
Однако в последние годы дебаты стали особенно серьезными на фоне растущего партийного разрыва в Конгрессе. Последний раз потолок долга был повышен в 2021 году до 31,4 триллиона долларов, где он находится в настоящее время. В каких странах есть подобная практика? Помимо Дании, Соединенные Штаты являются единственной страной, в которой закон устанавливает конкретный денежный лимит на свой государственный долг. Австралия также вводила такой предел во время глобального финансового кризиса 2007-09 годов, но отменила его несколько лет спустя. В некоторых странах установлен лимит долга, привязанный к их ВВП, а это означает, что по мере роста их экономики денежная стоимость лимита долга также увеличивается. В нескольких других странах, например в Кении и Малайзии, есть законы, ограничивающие их государственный долг процентом от ВВП, но эти ограничения редко порождают такие повторяющиеся политические битвы, поскольку там нет такого острого политического противоборства, которое есть в США. Откуда берется долг? Почти каждый год Правительство США тратит больше, чем собирает в виде налогов — это дефицит.
Чтобы компенсировать разницу, правительство занимает деньги, которые накапливаются с течением времени — это долг. За последние полвека было всего несколько лет, когда правительство США удавалось тратить меньше, чем было собрано в виде налогов. Почему росли расходы: Борьба с COVID-19 Финансирование войны в Афганистане и Ираке Покрытие растущих медицинских расходов стареющего населения и финансирование всех других услуг, предоставляемых правительством - от строительства дорог до национальных парков. Налоговые поступления не поспевают за этими расходами, отчасти из-за снижения налогов, одобренных во время администрации Джорджа Буша младшего и расширенных администрацией Обамы и администрацией Трампа. Напротив, повышение налогов, принятое во время администрации Буша старшего и администрации Клинтона, помогло подготовить почву для одного из редких профицитов бюджета в период с 1998 по 2001 год. Как финансируется долг? Кому принадлежит долг, кто держит эти облигации? Долг, принадлежащий правительствам за рубежом, составляет примерно треть этого государственного долга, при этом Япония и Китай возглавляют список. Это включает в себя Medicare; специализированные целевые фонды, фонды пенсионного обеспечения, фонды агентства по страхованию банковских вкладов; программы гражданской службы и военного пенсионного обеспечения.
ФРС регулярно покупает и продает казначейские ценные бумаги для выполнения денежно-кредитной политики, она покупала казначейские облигации в огромных количествах во время пандемии COVID-19 в попытке удержать экономику США от падения. Несмотря на то, что ФРС начала сокращать свои активы, она до сих пор держит почти пятую часть всего государственного долга. Бывало ли, что США не платили по долгу? Да, Соединенные Штаты и раньше объявляли дефолт по своему долгу. Самый значительный дефолт произошел в 1933 году, когда президент Франклин Д. Рузвельт издал указ, который фактически аннулировал существовавшее обязательство платить по гособлигациям золотом. Изменив эти положения, правительство смогло погасить свои долги в бумажной валюте вместо золота, фактически нарушив свое обязательство по оплате золотом. Однако правительство США не объявляло дефолта по своему долгу в современную эпоху, то есть с момента окончания Второй мировой войны. Тем не менее, бывали времена, когда США были близки к дефолту.
Тогда они в последний момент повысили потолок, но ситуация была нервная. Что такое «дефолт»? В случае Соединенных Штатов — как, впрочем, и любой другой суверенной нации - дефолт происходит, если правительство не в состоянии - или не желает - выполнять обязательства по своему долгу например, если США не выплачивают проценты по своим облигациям. Дефолт в таких случаях может быть частичным - неуплата части долга, или полным - неуплата всего долга.
Бразилия — 237,6 миллиарда долларов; Франция — 232,8 миллиарда долларов. Как видно, самые крупные держатели американских облигаций — Япония и Китай. Что касается России, то наша страна начиная с 2014 года регулярно сокращала объем «трежерис» и довела его до двух миллиардов долларов. В связи с этим экономисты регулярно предрекают стране неминуемый крах.
Однако его принятие позволяет отложить проблему потолка госзаимствований - снова этот вопрос встанет лишь после президентских выборов в США. Министр финансов США Джанет Йеллен ранее предупреждала, что ресурсы ее ведомства закончатся к 5 июня, если проблема лимита госдолга не будет решена. Такой сценарий оказался бы крайне болезненным как для экономики США, так и для мировой экономики.
Госдолг США побил новый рекорд: кому задолжали Штаты и когда их экономика рухнет
В свою очередь даже в 2024 году, когда ожидается, что Федеральная резервная система ФРС начнёт снижать процентные ставки, процентная ставка по федеральному долгу будет расти и оставаться выше средних значений за последние годы в 2014-2023 гг. Начиная с 2025 года ожидается более высокая средняя ставка по федеральному году, чем за все предыдущие года.
Сегодня Америка должна иностранным инвесторам по своему государственному долгу 7,3 триллиона долларов.
И эта сумма, заложенная в форме казначейских ценных бумаг, увеличивается. Считается, что такие бумаги имеют низкий риск дефолта, поэтому иностранные инвесторы активно в них вкладываются. Госдолг США — не исключение, он имеет большой список иностранных держателей.
Крупнейшим иностранным держателем казначейских активов США является Япония с 1,1 трлн долларов. Сейчас Китай на второй строчке по размеру активов, но страна, как и Россия, активно избавляется от американских казначейских бумаг, мало ли что... Объем «трежерис» обобщенное название долговых обязательств правительства США на китайских счетах сократился до минимума за последние 14 лет.
В то же время Япония в абсолютном выражении занимает и первую строчку по сокращению вложений в американский госдолг — за год её активы снизились на 195,5 млрд долларов. Китай уменьшил инвестиции если их так можно назвать на 174,4 млрд, Ирландия — на 55,2 млрд, Франция — на 49 млрд, Бразилия — на 22 млрд долларов.
Однако раньше речь шла о теоретических предположениях.
Только сейчас начинают появляться первые проявления астрономического госдолга США, пишет старший колумнист Yahoo. Finance Рик Ньюман. Текущие доходы уже не в состоянии финансировать расходы правительства.
В результате Министерству финансов приходится выпускать все больше госдолга в виде ценных бумаг Казначейства, в основном, в виде гособлигаций. Причем этого долга так много, что глобальные финансовые рынки уже не в состоянии его проглотить. Это вынуждает заемщика, то есть американское правительство, платить более высокую процентную ставку, что автоматически повышает цену заимствований для потребителей и предприятий в большей части остального западного мира.
Это пока еще не кризис, считает Ньюман, но чрезмерный госдолг США сейчас влияет на всех, кто берет кредиты или покупает акции. Раньше выпуск нового госдолга был рутиной и никому особо неинтересной частью финансового рынка, сейчас же он стал главной темой. Теоретически годовой дефицит бюджета должен был бы сокращаться, потому что постепенно заканчиваются огромные деньги, выплаченные правительством населению и бизнесу в виде поддержки во время коронавирусной пандемии в 2020 — 2021 гг.
Однако он растет, главным образом, из-за десятилетий пренебрежительного отношения к финансовым делам со стороны как республиканцев, так и демократов.
Джон Барассо, сенатор от штата Вайоминг: «Джо Байден играет в русскую рулетку с американской экономикой. Это опасно и бездумно. Это страшно и грозит объявлением дефолта по госдолгу. Он думает, что он может просто продолжать тратить и занимать деньги, но американский народ заслуживает большего, нежели получает от демократов и этой администрации. Эти бездумные траты, которыми демократы занимаются уже последние два года, привели к самой высокой инфляции за последние 40 лет. Люди страдают». В конце апреля республиканцы, у которых большинство в нижней палате, провели законопроект.
В обмен на увеличение госзаймов предлагается срезать бюджет на 4,5 триллиона долларов. Демократы отказались такое поддерживать. Как вы знаете, вчера госсекретарь Йеллен предупредила, что правительство США, скорее всего, объявит дефолт по своим долговым обязательствам уже 1 июня.
Байден подписал закон о повышении лимита госдолга США
К чему может привести этот шаг, а также гипотетический отказ Соединенных штатов от своих долговых обязательств в ответ на него, проанализировал международный обозреватель Богдан Наумов. Госдолг США как инструмент торговой войны В недавнем материале гонконгского издания South China Morning Post была поднята тема продажи части или всех имеющегося у Китая трежерис, ценных бумаг Казначейства США[1] в качестве ответной меры в торговой войне, набирающей новый оборот в 2020 г. Продажу части или всего долга Китаем называют возможным катализатором финансовой катастрофы мирового масштаба, которая обвалит доллар и весь финансовый рынок. А списание долга характеризуют как «безумную идею», на которую правительство США не сможет пойти даже теоретически, и предрекают дефолт в случае реализации данного плана. Постараемся разобраться в возможных последствиях манипуляций с государственным долгом США. Для этого сначала рассмотрим его структуру. То есть, государство должно как бы «само себе» почти половину суммы и может безболезненно списать, реструктурировать или другими способами повлиять на долг. США давно живут в условиях постоянно растущего долга. Они пользуются статусом эмиссара доллара; долг обеспечивается за счет новых займов, выпуска новой денежной массы, из федерального бюджета, и, не в последнюю очередь, за счет агрессивной внешней политики государства.
Это весьма солидная сумма — именно столько в год зарабатывает американский средний класс например, инженер. Для сравнения, на сегодня государственный долг России составляет 20,4 трлн рублей или 264,5 млрд долларов. В пересчете на каждого из 145 478 097 жителей нашей страны сумма госдолга равна 1818 долларов. Для представителя аналогичной профессии инженера это почти ровно треть его годовой зарплаты, которая по официальным данным в России составляет 4680 долларов в год. Дабы составить более полную картину применительно для Удмуртии, скажем о том, что государственный долг нашей республики на 1 января 2022 года составил 63,05 млрд рублей или 817,5 млн долларов.
Деньги Белому дому нужны, потому что расходы растут, а поступления оказались ниже ожидаемых. ФРС последний раз поднимала учетную ставку до 31 июля. Большинство инвесторов считают, что в июле было последнее повышение ставки американским центробанком. Демократы и республиканцы обвиняют друг друга в растущем госдолге, но очевидно, что ответственность несут обе стороны. Последний раз профицит бюджета в Америке был в 2001 году, когда Белый дом покинул демократ Билл Клинтон. С тех пор дорогие войны в Афганистане и Ираке, громадная поддержка экономике во время кризиса и сокращение налогов Трампом в 2017 году постоянно увеличивали госдолг. После прихода пандемии в 2020 году на поддержку Джо Байденом и частично Дональдом Трампом было выделено в общей сложности более 5 трлн долларов. В целом, считает Рик Ньюман, так и возник госдолг в размере 33 трлн долларов, хотя 20 лет назад он был в 5,5 раз меньше. Конечно, способов взять долг под контроль немало. Для этого не нужно выплачивать все 33 трлн долларов или добиваться сбалансированного годового бюджета. Главной целью правительства, по мнению Ньюмана, должно быть сокращение разрыва между расходами и доходами Белого дома, что позволит стабилизировать или со временем даже начать постепенно снижать соотношение между долгом и ВВП.
В результате был достигнут парадоксальный эффект: госдолг растет, а расходы на его обслуживание снижаются. Кроме того, рост инфляции в США существенно снизил реальную стоимость задолженности, а также увеличил налоговые поступления в бюджет. Большая часть чиновников ожидает, что за год ставка будет поднята 7 раз. Если ФРС продолжит придерживаться политики повышения процентных ставок, это увеличит доходность гособлигаций США, сделав обслуживание долга снова более дорогим. А продолжающаяся борьба с пандемией, государственные программы стимулирования экономики и новоиспеченные санкции продолжат увеличивать долг США и дальше. На что США расходует средства? Во времена холодной войны, когда Никсон отказался от обеспеченности доллара золотом, образовавшийся госдолг только увеличивался. На проблеме долга легко спекулировать. Поэтому в США политики часто используют снижение госдолга как один из основных пунктов в своих предвыборных кампаниях. Несмотря на это, сумма госдолга росла во время правления почти каждого президента в течение последних 50 лет: Рональд Рейган активно сокращал налоговые отчисления в бюджет; Джордж Буш-младший увеличил расходы на военные нужды и оборонный комплекс; Барак Обама также делал акцент на военных расходах, налоговых послаблениях, помощи малоимущим. Из чего состоит госдолг США Рис. Структура госдолга США, 2021 год, источник thebalance.
Долг США превратился в общемировую проблему
| Кто купил невероятные $1.5 трлн новых федеральных долгов США, выпущенных за последние 12 месяцев? | Расходы на обслуживание государственного долга США, по данным министерства финансов, на конец апреля 2023 года составили 460,26 миллиарда долларов и достигли 12,75 процента от всех расходов федерального бюджета страны. |
| Что будет, если Китай все же продаст госдолг США | Евразия эксперт | Экономист Кульбака: госдолг США не приведет к краху экономики в 2024 году. |
| Вашингтон испугался собственного внешнего долга: грозит ли мировой экономике новый кризис - МК | До 2018 г. Россия держала в гособлигациях США более $100 млрд своих резервов. |
Десантис: "долговая сделка" не спасёт США от дефолта
По его словам, главная проблема в списании госдолга США заключается в том, что там уже давно выстроена самая настоящая пирамида из финансовых обязательств, на которой держатся не только какие-то отдельные институты, но и по большому счёту экономика всего государства. Как пояснил эксперт, в Америке ещё с начала двадцатого века принято обеспечивать стоимость тех или иных активов долговыми обязательствами различных экономических агентов. Иными словами, вся экономика держится на сложной системе взаимных долгов.
В США такая ситуация может произойти, только если парламент запретит федеральному правительству повышать лимит госдолга. Конгресс устанавливает это ограничение с 1917 года — чтобы исполнительная власть не могла бесконечно занимать деньги. Но госдолг страны регулярно достигает этого потолка, а власти в итоге повышают планку. После окончания Второй мировой войны это делали более 100 раз. Затянувшиеся разногласия даже неоднократно приводили к "шатдауну" — приостановке работы некоторых госучреждений и вынужденному отпуску их сотрудников. Республиканская партия традиционно скептически относится к поднятию лимита госдолга и выступает за сокращение государственных расходов.
Изначально консерваторы, которые сейчас контролируют Палату представителей США, как раз и требовали, чтобы Байден и демократы резко сократили государственные расходы и приняли другие меры по сокращению госдолга. Те же, в свою очередь, хотели повысить потолок без дополнительных условий. Очевидно, что обе стороны понимают необходимость поднятия потолка госдолга, но пытаются переложить друг на друга ответственность за раздутые траты. Тем не менее во всех предыдущих случаях угроза дефолта каждый раз заставляла законодателей в конечном счете прийти к компромиссу и заморозить действие потолка или же поднять его. Как отметила газета The New York Times, республиканцы в последние годы предпочитают именно приостановить действие лимита госдолга — это позволяет им заявить, что фактически они не давали добро на поднятие потолка. Собственно, в мае 2023 года противоборствующие стороны пришли к компромиссу и договорились приостановить действие потолка госдолга до, по сути, следующей инаугурации президента. Осенью 2024 года пройдут президентские выборы, в которых собирается участвовать и Байден.
Эксперт не отрицает возможности объявления Штатами дефолта. Ранее, отмечает он, они прекращали финансирование государственных организаций и ждали, когда будет достигнута договорённость. Ищенко резюмировал, что дефолт всё равно придется объявлять: и скорее раньше, чем позже Подробнее об этом можно прочитать в интервью Ростислава Ищенко на нашем сайте. Сейчас на Украина.
На март 2013 года госдолг США на душу населения составлял около 53 тыс. Государственный долг США на 45 процентов является внешним долгом и номинирован в долларах США — первой в мире валюте по объёму валютных резервов и денежных операций. Благодаря этим и другим факторам вероятность дефолта США практически равна нулю, за исключением чисто технического дефолта [20]. В конце августа 2017 на штат Техас обрушился ураган Харви , а на Флориду — ураган Ирма , которые имели разрушительные последствия. На их ликвидацию потребовалось выделить экстренное финансирование. Конгрессу с Белым домом пришлось срочно принимать закон о повышении лимита, который позволил бы продолжить заимствования. В этот день президент Дональд Трамп подписал закон о временном повышении порога государственного долга страны, который разрешил неограниченные федеральные займы [22]. Таким образом, Америка набрала в долг 10 триллионов долларов всего за восемь лет. Для предыдущих 10 триллионов потребовалось более 100 лет. Несмотря на большой долг, благодаря экстремально низким ставкам Штаты тратят на процентные платежи по своим бумагам не более 300 миллиардов долларов в год и, при сложившихся условиях могут копить долг неопределённо долго.