Стоимость фьючерса на палладий в понедельник вечером падает на 14%, инвесторы опасаются за спрос из-за ожиданий по замедлению экономики и инфляции, свидетель. Палладий подешевел до уровней 2018 года на фоне перехода на электромобили. Стоимость палладия в ходе торговой сессии на бирже Comex (входит в CME Group) в понедельник откатилась к значениям конца февраля после достижения исторического максимума ранее в текущем месяце. на 5,88% до $725,25, а серебро - на 4,02% до $14,75. "Обвал цен на нефть сегодня продолжился, вновь провоцируя бегство в наличность, и ни один рынок не остается невредимым". Палладий подешевел до уровней 2018 года на фоне перехода на электромобили.
Дефицит платины и палладия в мире обеспечит спрос на норильские металлы
Инвестор покупает как бы электронный вариант реального палладия, а сумма вложений конвертируется в металл по курсу. Отметим, что в последние годы палладий выбрал курс на падение: металл дешевеет с октября 2022 г., когда цена достигла $2317,5 за унцию. Одной из главных причин роста цен на палладий был рост спроса на него со стороны автомобильной промышленности.
Палладий вскоре развернётся, и его цена будет ниже золота
Палладий подешевел до уровней 2018 года на фоне перехода на электромобили. Классическая защита: почему дешевеет золото. Как рекордное увеличение стоимости палладия может повлиять на промышленность страны — в материале RT. В этой статье разберем прогноз цен на палладий на 2024-2025 год.
Будут ли расти цены на платину и палладий в 2024 году и стоит ли в них инвестировать
| Почему палладий дорожает и можно ли на этом заработать | Тегипочему дешевеет палладий сегодня, что значит металл пассивирует. |
| Палладий даст сигнал к кризисному обвалу американского рынка | Если угроза для палладия пришла из одной сферы «зеленой экономики», которой является электрификация, то спасение может принести другая – водородная энергетика. |
Почему палладий падает в цене сегодня
В какие металлы можно вложиться? Самый популярный из драгоценных металлов. Половина потребления золота приходится на производство ювелирных украшений. Только десятая часть спроса на золото приходится на промышленность — как правило, в сфере электроники. Грамм золота сейчас стоит 3275,18 руб. Самый доступный из драгоценных металлов. Из него, как и из золота, создают ювелирные изделия. Кроме того, серебро используется в электронике, химии, медицине и военной промышленности. Грамм серебра стоит 39,96 руб. Широко используется в промышленности — в первую очередь, автомобильной.
Также платина нужна для нефтепереработки и производства азотных удобрений. Ювелирные украшения тоже изготавливают из этого металла. Грамм платины стоит 1 766,65 руб. Самый дорогой из драгоценных металлов. Он единственный из списка не используется ювелирами. Зато он нужен в автопроме, чтобы очищать выхлопные газы машин на фоне климатических изменений. Грамм палладия стоит 4 421,40 руб. Как можно вложиться в драгметаллы?
Дешевеет и другой металл платиновой группы — палладий. Разбираемся, что будет с котировками этих металлов в 2024 году и какую доходность можно получить от инвестиций в них. По словам управляющего директора рейтинговой службы НРА Сергея Гришунина, в 2023 году палладий при производстве автокатализаторов стал активно замещаться более дешевой платиной. Это, по его мнению, способствует росту цены на платину.
Аналитические прогнозы, предсказывающие существенное увеличение спроса на палладий, получили наибольшее распространение. Согласно прогнозам экспертов из Citigroup, на 2024 год цены на палладий вырастут. Однако из-за возможного увеличения производственных мощностей добывающих компаний не стоит рассчитывать на рекордные показатели в ценообразовании на рынке. Экономисты предсказывают, что к 2023-2024 годам мировое машиностроение вернется на уровень «до короновируса», а некоторые производители даже смогут увеличить производственную мощность. Прогнозы курса палладия на 2024 г. Аналитики рассматривают металл как перспективный инвестиционный инструмент, спрос которого на международных биржах будет стабильно высоким. Стоимость в 2024-м будет зависеть от уровня спроса на него в 2023-м. Например, в 2023 году в отрасли драгоценных металлов, таких как золото и серебро, не наблюдалось существенной активности, в то время как курс палладия значительно поднялся. Однако экономисты и аналитики дают прогноз, что цена на палладий в 2024 г. Как бы то ни было, автомобили, оснащенные ДВС, сохраняют востребованность в рамках перехода к «зеленой» экономике. Автомобильные катализаторы, содержащие палладий, сокращают выпуск токсичных углеводородов и деактивируют вредные выбросы. Даже после «зеленой революции» палладий сохранит свою роль как элемент водородной топливной ячейки. Потому эксперты советуют держать его в портфеле в качестве долгосрочного защитного актива. Поделиться с друзьями: Вам также может быть интересно.
Потому что кто будет в саванне создавать зарядные станции? Спрос на палладий останется. Плюс, когда какой-то металл дешевеет, ему находится дополнительный спрос, наука же не стоит на месте. Так что за будущее «Норникеля» с точки зрения сбыта я бы не особо переживал. Его финансовое положение с учетом нынешнего налогового режима — это другой вопрос, оно далеко не блестящее. Читайте также Индия оставляет Европу без российского дизеля Кризис в Красном море меняет логистику и цены на нефтепродукты, которые делаются из нашей нефти «СП»: Почему бы тогда, пока спрос еще высокий, нам самим не запретить продавать палладий США и ЕС? Знаете, почему? Просто потому что китайцы купят наш палладий и перепродадут им. Никакие санкции в современном мире не работают. Они просто создают посредников, которые на них зарабатывают. В Сети можно найти видео с сухогрузом, который идет из Японии в США под японским флагом, и на нем стоят бочки с маслом и надписью «Лукойл». Никто даже бренд не скрывает. Что там проходит по таможенным накладным — кто знает? На всех санкциях на российскую нефть, на золото, зарабатывают те, кто их обходит. То же золото сейчас запрещено к поставке в Лондон. Зато резко выросли наши поставки золота в Китай. Что делают китайцы? Покупают наши слитки, перебивают клейма на клейма своих банках, и они становятся легальными. То же самое с нефтью и нефтепродуктами. До недавнего времени Индия была лидером по поставкам нефтепродуктов в Европу, и она же была импортером номер один российской нефти. А когда началась ситуация в Красном море с хуситами, ситуация резко изменилась, потому что это стало невыгодно. Так что Россия, конечно, может ввести какие угодно санкций.
Эксперты заявили о возможном снижении цены палладия на опасениях рецессии
Профессиональные аналитики ожидают изначально понижение котировки в районе осени, основываясь на данных за прошлые 5 лет. Такой прогноз связан с надеждами на снижение запретов из-за пандемии, внедрения вакцин, снятие ограничений на массовые мероприятия и как следствие — проведение крупных рекламных компаний в сфере автопрома, что приведет к повышенному сбыту автомобилей. Изменить ситуацию в негативное русло может обостренная политическая обстановка между крупными странами, а также ужесточение карантинных мер. Если в мировом плане меры противодействия пандемии не принесут желаемого эффекта, последствия могут вылиться в снижении спроса на все сегменты сырьевого рынка, включая золото, палладий, серебро, платина и прочее. Стоит ли покупать палладий по сегодняшнему курсу для инвестирования Эксперты утверждают, что в этом году следует дождаться хотя бы относительного понижения отметки курса до предела 6000-6500 за грамм.
Такие котировки ожидаются в сентябре или октябре и должны быть вызваны общей ситуацией на сырьевом рынке, которая присуща этому периоду в каждый год. Если этот прогноз оправдается, это будет оптимальной точкой входа в торговлю. То есть, именно в этот момент нужно успеть купить металл на длительный срок. Если ожидание по снижению ценовой планки не оправдаются, то покупать сырье следует в период ноября-декабря.
По заверениям экспертов в области аналитики и анализа рынка, это будет последний временной период перед ожидаемым скачком цен. Если он пропущен, лучше в торговлю не вступать, так как, либо цена уже вырастет, или прогноз на повышение просто не оправдается. В целом покупка палладия по сегодняшнему курсу 6971 рубль за грамм не выгодна в силу довольно слабого отклонения от пикового значения в начале мая. Следует дождаться понижения хотя бы до предела 6500 в идеале 6000 рублей, чтобы получить максимально прогнозируемую прибыль с каждого купленного грамма металла.
Поделиться с друзьями: Вам также может быть интересно.
Восстановление спроса на металл со стороны автомобильной промышленности после коронавируса компенсируется ростом производства. В частности, может вырасти объем предложения металла из Южной Африки за счет реализации запасов, напоминает эксперт "БКС Мир инвестиций" Дмитрий Пучкарев. Несмотря на высокие цены, специалист не считает палладий альтернативой золоту, поскольку оно воспринимается, прежде всего, как "защитный" актив - спрос на него в значительной степени инвестиционный. Пучкарев считает, что физлица вряд ли смогут заработать на покупке палладия. Это создает дополнительную доходность для акционеров", - заключил Пучкарев.
Например, российская токенизационная платформа Atomyze в октябре 2022 года выпустила ЦФА, привязанный к стоимости корзины драгметаллов: это не только золото, серебро, платина и палладий, но также родий, иридий и рутений. Эмитентом выступает компания «Красцветмет», принадлежащая правительству Красноярского края. Какие факторы будут влиять на стоимость платины и палладия в 2024 году Платина и палладий — это в первую очередь промышленные металлы, используемые, например, при производстве катализаторов в двигателях внутреннего сгорания ДВС автомобилей. Также они используются в электронике, химической промышленности, медицине и для производства ювелирных изделий. В 2023 году стоимость платины и палладия снижалась, несмотря на дефицит этих металлов на мировом рынке. На динамике цен на эти и другие промышленные металлы никель и медь отражались ожидания инвесторов по замедлению мировой экономики и риски рецессии. Также на цены оказывала влияние активная реализация автозаводами и производителями автокатализаторов ранее накопленных запасов металлов. По прогнозу Всемирного совета по инвестициям в платину WPIC , дефицит платины в 2024 году сохранится, хотя и снизится с рекордного уровня 2023 года 1,07 млн унций до 353 000 унций. При этом «Норникель» прогнозирует сохранение в 2024 году на мировом рынке дефицита палладия. Он составит 400 000 унций, сократившись с 900 000 унций в 2023 году.
По сути, катализатор отвечает за снижение вредных выбросов в атмосферу Но не одним автопромом жив палладий. К примеру, он широко используется в электронике. Большие закупки пришлись на «ковидные» годы, когда многие сидели на «удалёнке», рос спрос на различные гаджеты, в которых используется палладий. Есть и факторы более долгосрочные. Большие перспективы у палладия в медицине. Поэтому на сегодняшний день существует большая гамма стоматологических сплавов, содержащих палладий в качестве ключевого легирующего элемента», — говорит промышленный эксперт, кандидат экономических наук Леонид Хазанов. В то же время его можно рассматривать как материал для разработки противоопухолевых препаратов, базирующихся на использовании комплексов палладия и азотных гетероциклических ароматических лиганд, показавших хорошую активность в отношении вирусных клеток. В медицине палладий широко используют при производстве электрокардиостимуляторов, в зубопротезировании. При онкологических заболеваниях платиноид используют в составе цитостатических противоопухолевых препаратов Именно в данном направлении сейчас развиваются научные исследования за границей и в России, и последние эксперименты отечественных учёных, приведшие к получению четырёх новых соединений палладия, имеющих противоопухолевые свойства, внушают серьёзный оптимизм, подчёркивает эксперт. Эксперты оговариваются, что долгосрочные прогнозы цен на сырьевые товары — занятие неблагодарное. Да и научно-технический прогресс не стоит на месте, находя новое применение хорошо известным материалам.
Палладий: Путин держит Америку на крючке, только вряд ли этим воспользуется
До сих пор Райт говорил, что, по его мнению, металл "претерпел нормальную коррекцию, поскольку спрос при его повышении не сильно увеличился или не изменился". Однако, больше электромобилей "снизит спрос на палладий и в долгосрочной перспективе, я предпочитаю литий палладию или платине", - признается он. За акцию, снизившись на 9,64 долл.
Если инвесторы увеличат свои чистые покупки золота в 2024 году, как ожидает CPM, результирующий рост цен может отразиться на несколько более низком спросе со стороны центральных банков. Прогноз цен на серебро Прогнозируется, что цены на серебро незначительно вырастут в среднем за год в течение 2024 года. В отличие от золота, которое, по прогнозам, будет иметь рекордные среднегодовые цены пятый год подряд, прогнозируемая среднегодовая цена серебра будет пятой по величине среднегодовой ценой за всю историю наблюдений. Серебро уже некоторое время отстаёт от золота, и это не редкость. Серебро обычно отстаёт от золота на бычьем рынке.
Тем не менее, оказавшись в движении, серебро часто на какое-то время превосходит золото. Однако этот, 2024 год, вряд ли станет годом, когда серебро превзойдёт золото. Скорее всего, это произойдет в 2025 году, когда, возможно, в конце этого года начнет проявляться более сильное восходящее движение серебра. Если ожидания CPM Group о рецессии в конце 2024 или в 2025 году оправдаются, это обеспечит столь необходимый импульс ценам на серебро. В то время как спрос на производство, вероятно, будет испытывать трудности в условиях рецессии, инвестиционный спрос обычно возрастает настолько, что может компенсировать любое снижение спроса на производство. Что касается спроса на производство, хотя многие сферы применения серебра пострадают в случае наступления рецессии, ожидается, что спрос на серебро со стороны индустрии солнечных панелей будет продолжать расти. Ожидается, что это использование, которое в настоящее время является третьим по величине использованием металла, будет расти отчасти из-за новых технологий, в которых используется больше серебра, чем в существующих панельных технологиях, и отчасти потому, что правительства в последнее время используют зелёные технологии, чтобы помочь экономике оправиться от неблагоприятных последствий экономических проблем.
Ожидается, что в ближайшие несколько месяцев цены на серебро снизятся. Мания по снижению ставок, охватившая финансовые рынки в последнем квартале 2023 года, сходит на нет в начале этого года, поскольку более позитивные экономические данные поднимают вопросы о том, насколько и как быстро ФРС снизит ставки. Ожидается, что рост доходности облигаций и укрепление доллара США окажут давление на цены серебра, в то время как сезонная сила поможет ценам оказать некоторую поддержку. Прогноз цен на платину Прогнозируется, что цены на платину немного снизятся в среднем за год в течение 2024 года. Хотя ожидается, что цены будут падать в годовом исчислении, ожидается, что с конца 2023 года по конец 2024 года платина вырастет. Хотя некоторые аспекты спроса на продукцию платины будут продолжать поддерживать цены на платину, большая часть поддержки платины в этом году, вероятно, будет исходить от предложения. Ожидается, что использование платины вместо палладия в автомобильных катализаторах для бензина останется основным фактором поддержки спроса на платиновую продукцию в этом году.
Спрос на коммерческие автомобили, вероятно, столкнётся с препятствиями, если прогнозы о более слабом глобальном экономическом росте в 2024 году оправдаются, однако это нивелирует любой положительный эффект спроса на платину. Что касается предложения, то большинство южноафриканских рудников в настоящее время находятся в финансовом кризисе из-за падения цен на корзину металлов платиновой группы PGM в прошлом году. Ожидается, что это, по крайней мере на начальном этапе, приведёт к тому, что часть дорогостоящих производств будет отключена. Некоторые горнодобывающие компании объявили о сокращении рабочей силы, а другие планируют такие же сокращения. Выборы в ЮАР могут предотвратить дальнейшие сокращения, но это усугубит проблемы южноафриканских горнодобывающих компаний, что, возможно, приведёт к ещё большему сокращению рабочей силы и производства в будущем.
Amplats ожидает в 2023 г еще более резкого сужения дефицита — до приблизительно 80 тыс. После этого рынок перейдет в состояние профицита, в связи с более слабым производством автомобилей с бензиновым двигателем в среднесрочной перспективе. По оценке Sibanye-Stillwater, дефицит палладия в текущем году сократится до минимума за последние 5 лет, а с 2024 г металл войдет в долгосрочный цикл избыточного предложения.
Помимо прочего, палладий будет лидировать среди всех платиноидов в темпах роста вторичного производства, что отражает тренды спроса автопроизводителей в середине 2000х, отмечает Amplats. С другой стороны, по мере улучшения производства автомобилей будут расти и общие объемы recycling, так как поступающие в утилизацию автомобили имеют более высокие нагрузки металлов. Увеличение доступности новых автомобилей будет стимулировать утилизацию подержанных автомобилей. Однако, «Норникель» полагает, что рост поставок вторичного сырья полностью будет компенсирован увеличением спроса на фоне восстановления автомобильного сектора. Рост объемов вторичной переработки металла в этом году способствует незначительному увеличению предложения, в то время как спрос на палладий в этом году будет довольно стабильным, считает Эдвард Гарднер Edward Gardner из Capital Economics. В результате дефицит на мировом рынке сократится с примерно до примерно 320 тыс. Тот факт, что производство автомобилей во многих развитых странах по-прежнему ниже допандемийного уровня, говорит о том, что неудовлетворенный спрос остается, считает Гарднер. Даже при постепенном замещении палладия и увеличении объемов производства в Южной Африке и Северной Америке в 2023 г на рынке сохранится дефицит, так как наблюдается значительная неопределенность в отношении объемов продаж металла из России, считает Marcus Garvey из Macquarie Bank Ltd.
Тем не менее, структурные проблемы, связанные с ростом проникновения электромобилей и ростом предложения металлолома, становятся все более значительными, отмечает он. Его объем в 2022 г оценивается в 340 тыс. Пока это сравнительно небольшие темпы, говорит Боровиков из «Норникеля», поясняя, что у замещения есть определенные пределы физико-химического свойства. Там заменить палладий сложно из-за того, что он лучше переносит высокие температуры, в отличие от платины, которая будет спекаться и перестанет выполнять функцию нейтрализации выхлопных газов. Примерно половина этого роста пришлась на лидирующий в мире по темпам электрификации транспорта Китай, где в 2020-22 гг важным драйвером роста были государственные субсидии на этот тип машин. В 2023 г субсидии закончились, в связи с этим ожидания по росту доли EV умеренные, что отражается в некотором снижении цен на литий, и уже заставило производителей, включая Tesla, Ford и Xpeng, снизить цену на некоторые модели.
Для этого создаются обезличенные металлические счета. Палладий в банковских слитках высокой пробы встречается в предложениях банков крайне редко. Тем не менее крупные российские банки, например, Сбер, продают палладиевые слитки весом от 5 граммов Отметим, что в последние годы палладий выбрал курс на падение: металл дешевеет с октября 2022 г. Тогда на рынке были опасения в отношении перебоев с поставками металла из России после начала СВО. К июню 2022 г. Рынок палладия с апреля 2021 года движется в падающем тренде, говорит аналитик по товарным рынкам «Открытие Инвестиции» Оксана Лукичёва. Потребление палладия упало в связи с замещением платиной в автомобильной отрасли, снижением импорта в Китай, объясняет она. Между тем, поставки на мировой рынок растут. В прошлом году «Норильский никель», например, объявил о том, что объёмы его производства палладия превысили показатели 2021 года. Где применяется? Как известно, на цену влияет востребованность товара.
Цена на палладий уходит в пике. Станет ли это долгосрочным трендом?
«Если палладий и обгонит золото, то это будет краткосрочно и несопоставимо, поскольку золото все же мировой инвестиционный металл», — процитировал РБК директора группы корпоративных рейтингов АКРА Максима Худалова. Нет, палладий НЕ радиоактивный (как некоторые почему-то думают). Но уже к июню металл подешевел до 1779 долларов, а сейчас палладий торгуется за 969 долларов, чуть дороже платины.